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3i übernimmt Rasmussen und Norma

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Der britische Finanzinvestor 3i hat im Zuge eines Management-Buy-out den Autozulieferer Rasmussen GmbH und die zugehörige Norma Gruppe übernommen. Das international agierende Familienunternehmen aus Maintal bei Frankfurt regelte durch den MBO zugleich die Unternehmensnachfolge. Die Commerzbank übernahm die Finanzierung des Deals, dem die Kartellbehörden noch zustimmen müssen. Rasmussen/Norma erwirtschaftete 2005 rund 244 Millionen Euro. Das Unternehmen produziert mit weltweit insgesamt 1.600 Beschäftigten, davon 700 in Deutschland, jährlich 900 Millionen Fertigteile der Marke Norma. Rund zwei Drittel der Teile werden im Auto- und Fahrzeugbau eingesetzt. Für 3i ist die Übernahme das bislang größte grenzüberschreitende Investment. Im letzten Geschäftsjahr engagierte sich das Private-Equity-Haus weltweit im Volumen von 1,4 Milliarden Euro.

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Berater 3i

Dechert (München): Federico Pappalardo, Dr. Volkmar Bruckner (beide Federführung), Berthold Hummel (alle Private Equity), Yann de Kergos (Steuern), Alain Decombe (Corporate; beide Paris), David Jones (Corporate; Philadelphia); Associates: Thomas Gierath (Corporate/Steuern), Dr. Katja Heuterkes, Tobias Rodehau (beide Corporate), Giovanni Russo (Corporate/Arbeitsrecht), Monique Beguiachvili (Arbeitsrecht), Julien Monsenego (Steuern; beide Paris), Laura Gardner-Browne, Keely Rushmore, Christopher Brierley, Harriet Smith (alle Corporate; London), Deepan Bajwa, Marisa Savitsky (beide Corporate; Philadelphia)

Clifford Chance (Frankfurt): Dr. Bettina Steinhauer; Associates: Heike Wagner, Philip Grobatschek (alle Banking Finance), Rolf Hünermann (Kartellrecht)

KPMG (Frankfurt): Nicht bekannt – Steuerstrukturierung

Berater Rasmussen/Norma

RGT Consultants (Frankfurt): Dr. Konrad Mohr, Wolfgang Ringel (Steuerberatung)

Berater Commerzbank

White & Case (Frankfurt): Julia Müller, Dr. Thomas Flatten (beide Banking Finance), Alexander Born (Steuern); Associate: Michaela Huber (Banking Finance)

Mit der Rasmussen-Übernahme begleitete Dechert den Investor 3i zum ersten Mal bei einem großen Cross-Border-MBO. Partner Hummel kennt 3i bestens, schließlich war er dort fünf Jahre als Senior Counsel tätig, bevor er im Januar zu Dechert wechselte (JUVE 01/06).

Bereits mehrfach hatte Dechert zuletzt substanzielle Transaktionen im Autozulieferersektor betreut. Im vergangenen Jahr war die Kanzlei unter anderem für CVC beim Verkauf von Flender an Siemens (JUVE 05/05) und für Buchanan beim Einstieg bei Behr Automotive im Einsatz (JUVE 07/05). Auf Verkäuferseite ist der multidisziplinäre Rasmussen-Berater RGT seit langem umfassend für das Unternehmen tätig, auch in Steuerberatung und Wirtschaftsprüfung.

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