Alle 15 Studios und ihre rund 30.000 Kunden sollen unter das Dach von Fitness First schlüpfen. Fitness First ist eine der vielen Marke von LifeFit, zu der auch Elbgym, Barry’s, The Gym Society, Club Pilates oder YogaSix gehören.
Über den Kaufpreis haben die Parteien Stillschweigen vereinbart. Für die LifeFit-Gruppe gehört die Übernahme der Body Culture-Gruppe, zu der weitere Marken wie Fitnessfabrik, Amanusa und Intenso gehören, zu den größten ihrer von zahlreichen Übernahmen geprägten Wachstumsgeschichte.
Erst vor vier Wochen hatte LifeFit fünf Studios gekauft, die zukünftig ebenfalls unter der Marke Fitness First laufen sollen. Zu Jahresbeginn waren 19 Studios durch die Übernahme der MA Holding in das Portfolio gewechselt.
Oaktree verkauft: Neues Wachstum mit Waterland
LifeFit zählt mittlerweile zu den zehn größten Fitnessketten in Deutschland. Seit 2019 war sie mit Oaktree von 50 auf mehr als 140 Fitnessstudios gewachsen. Mittlerweile gehören 165 Standorte zu LifeFit, die Oaktree im Sommer an die Portfoliogesellschaft Light AcquiCo von Waterland, ein PE-Haus, weiterverkauft hat.
Für die Übernahme und weitere Zukäufe hat sie mit Kreditgebern und institutionellen Investoren kürzlich einen Finanzierungsrahmen vereinbart. Insgesamt wurden Anleihen im Wert von 140 Millionen Euro und Kreditlinien in Höhe von 20 Millionen Euro abgeschlossen. Nach eigenen Angaben will LifeFit bis 2028 auf 250 und mehr Standorte weiterwachsen.
Berater LifeFit
Poellath (München): Dr. Tim Junginger (Federführung; Private Equity/M&A), Gerald Hermann (Tax); Associates: Lukas Fellhölter, Till Schwichtenberg, Torben Busch, Christine Funk (alle Private Equity/M&A)
Berater Body Culture Gruppe
Moog (Darmstadt): Dr. Tobias Moog (Federführung; Corporate/M&A), Michael Haase (Steuern), Marc Sälzer (Steuerrecht), Dr. Tim Becker (IP), Dr. Moritz Schilling (Datenschutz/Arbeitsrecht), Dirk Langner (Kartellrecht); Associates: Alexander Lemnitzer, Dr. Bernd Pfertner (beide Corporate/M&A), Dorothea Böer, Thomas Rogoll (beide Steuern), Dr. Hannah Dechert (Immobilienrecht), Lisa Merten, Carina Abrolat, Celine Hardt (alle Arbeitsrecht)
Notariat
FM Notare (Frankfurt): Dr. Sabine Funke – aus dem Markt bekannt
Hintergrund: Poellath hat LifeFit bereits beraten, als sie noch zu Oaktree gehörte. Lange führte Dr. Frank Thiäner das Mandat, übergab es dann allerdings an Nachwuchspartner Junginger, der seit Jahresbeginn bei Poellath zum Kreis der Equity-Partner gehört.
Waterland beständig mit Hengeler
Als Oaktree das Unternehmen an Waterland verkaufte, setze der Fonds auf ein Münchner Team von Weil Gotshal & Manges um den Partner Manuel-Peter Fringer. Für Waterland war ein Hengeler Mueller-Team um Partner Dr. Daniel Wiegand tätig, zur Finanzierung beriet Henning Hilke.
Lokaler Mandant: Moog begleitet Gründer
Die Gründer der Body Culture-Gruppe mandatierten für den Verkauf die Kanzlei Moog, die ihren Hauptsitz in Darmstadt hat. Die MDP-Einheit hat unter der Federführung von Moog sowohl die rechtliche als auch steuerliche Beratung übernommen.
Dem Vernehmen nach hat ein Team um Volkmar Berner von BDO die Due Diligence der Käuferseite übernommen. Dem Verkäufer stand dafür ein Team von Rödl & Partner zur Seite.
