Deals

Die Schweizer Interroll-Gruppe hat zum März den Wassenberger Trommelmotorhersteller BDL erworben. Verkäufer waren das Management, das 62 Prozent der Anteile hielt sowie die zur S-Finanzgruppe gehörende Aachener Beteiligungsgesellschaft S-UBG AG, der 38 Prozent gehörten. Die BDL-Gruppe erzielte zuletzt mit 120 Mitarbeitern einen Umsatz von rund 18 Millionen Euro.

Der Hamburger Finanzinvestor Arcadia Beteiligungen GmbH hat den Halbleiterhersteller DMS Dynamic Microsystems Semiconductor Equipment GmbH übernommen. Verkäufer der Alleingesellschafterin DMS Holding GmbH sind der Frankfurter Finanzinvestor Brockhaus Private Equity Fonds und das Management, das einen Teil des Verkaufserlöses in die Erwerberholding reinvestierte. Die Finanzierung des Deals übernahm die HSH Nordbank. DMS produziert im württembergischen Radolfzell Hardware für die Halbleiterindustrie und unterhält weitere Standorte in den USA und Asien. Zu seinen Kunden zählt das Unternehmen unter anderem Intel und Samsung.

Die Elektrofilm Postproduction Facilities GmbH hat mit zwei Töchtern der Studio Babelsberg AG ein Gemeinschaftsunternehmen zur Postproduktion von Filmen gegründet. Eines der beiden Babelsberg-Unternehmen ist die ehemalige Kirch-Tochter TaurusMediaTechnik GmbH, die Studio Babelsberg 2005 übernommen hatte. Elektrofilm ist ein Unternehmen der kalifornischen MediciArts-Gruppe mit den Schwerpunkten Filmentwicklung, Bildbearbeitung und Soundpostproduktion. MediciArts will mit der Kooperation ihre Marktpräsenz in Europa ausbauen.

Die Swiss Timing AG, eine Gesellschaft der Swatch-Gruppe, hat von der Wige Media AG deren Leipziger Tochter Wige Data erworben. Verkauft wurden auch die Leipziger Wige Innovation und die tschechische Wige Mic Liberec. Das Volumen der Transaktion liegt bei elf Millionen Euro, der Verkauf erfolgte rückwirkend zum Jahresbeginn. Wige Media ist in der technischen Produktion und Vermarktung von Sportereignissen tätig, Wige Data dabei auf Sportzeitmessung, etwa im Skisport, spezialisiert.

Die Familienaktionäre der Techem AG haben sich per Privatplatzierung von ihrer 25-prozentigen Beteiligung an dem Eschborner Energiedienstleister getrennt. Die Investmentbank Goldman Sachs platzierte die Aktien im Wert von rund 225 Millionen Euro bei institutionellen Investoren. Techem gilt als Vorzeigebeispiel für einen erfolgreichen Buyout: 1996 hatte BC Partners das Familienunternehmen übernommen. Nach dem Börsengang 2000 verkaufte der Investor seine Beteiligung in mehreren Schritten. Nach dem jetzigen Verkauf durch die Erben des Firmengründers ist ein Free Float von 100 Prozent erreicht.

Die Investoren DZ Equity Partner und L-EA Equity haben sich zu 49 Prozent an der Heilbronner Folienherstellerin Konrad Hornschuch AG beteiligt. Gleichzeitig erhöhte das Management seine Anteile und hält nun eine Mehrheit von 51 Prozent. Verkäuferin ist die auf mittelständische Unternehmen spezialisierte niederländische Beteiligungsgesellschaft Halder Fonds, die das Unternehmen 2001 von der US-Mutter Decora erworben hatte. Hornschuch erwirtschaftete 2005 einen Umsatz von rund 780 Millionen Euro und war bis zum Jahreswechsel an der Börse notiert. Die Investkredit Bank finanzierte die Transaktion.

Der britische Private-Equity-Fonds Star Capital Partners hat den Essener Regionalverkehr-Dienstleister Abellio GmbH in Essen übernommen. Star Capital erwarb 75,2 Prozent der Anteile von der Abellio Beteiligungs-GmbH, einer Tochter der städtischen Essener Versorgungs- und Verkehrsgesellschaft. Abellio betreibt mit rund 2.000 Mitarbeitern Bus- und Bahnnetze in mehreren Bundesländern.

Der US-Finanzinvestor Blackstone hat von der Kreditanstalt für Wiederaufbau (KfW) für 2,68 Milliarden Euro Anteile der Deutschen Telekom gekauft.Die Beteiligungsgesellschaft erwarb 191,7 Millionen Aktien und zahlte 14 Euro je Papier. Blackstone besitzt damit rund 4,5 Prozent an der Telekom und ist drittgrößter Aktionär.

Der US-Medizinproduktehersteller Orthofix International hat die Mehrheit an der International Medical Supplies Distribution GmbH (IMES) übernommen. Vollzogen wurde der Erwerb des Kölner Unternehmens über die deutsche Tochter von Orthophix im Wege eines Anteilskaufs. Orthofix ist ein international tätiger Medizinproduktehersteller mit Schwerpunkten bei minimal-invasiven Medizinprodukten und der Prothesenversorgung.

Der italienische Finanzdienstleister Assicurazioni Generali will seine deutsche Tochter AMB Generali Holding (AMB) komplett übernehmen. Generali hält bereits knapp 71 Prozent an der im MDax gelisteten AMB und machte den Aktionären für die restlichen 29 Prozent ein freiwilliges öffentliches Angebot.Das Volumen der gesamten Transaktion beziffert Generali mit 2,3 Milliarden Euro. Der AMB-Vorstand bezeichnete das Angebot als angemessen.

Der US-Finanzinvestor Kohlberg Kravis Roberts & Co (KKR) hat seine Beteiligung am Triebwerkshersteller MTU Aero Enginges Holding AG verkauft. Goldman Sachs platzierte insgesamt 16,1 Millionen MTU-Aktien im Wert von rund 423 Millionen Euro bei verschiedenen institutionellen Investoren. Darunter waren nach Medienberichten auch deutsche Fondsgesellschaften wie DWS und Union Investment. KKR hatte MTU Ende 2003 von DaimlerChrysler übernommen und im Sommer 2005 an die Börse gebracht. Etwa die Hälfte der damals rund 35 Millionen ausgegebenen Aktien stammten von KKR.