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Mit der Biotech-Firma Paion ist in der vergangenen Woche das erste Unternehmen in diesem Jahr an die Börse gegangen. Platziert wurden alle angebotenen fünf Millionen Aktien, ohne die Mehrzuteilungsoption von 750.000 Stück. Der Bruttoemissionserlös aus dem Verkauf beläuft sich auf 40 Millionen Euro. Sollte die Greenshoe-Option voll ausgeübt werden, erhöht sich der Bruttoemissionserlös auf bis zu 46 Millionen Euro.

Das skandinavische Private Equity-Haus EQT hat durch einen Secondary Buy-out die deutsch-finnische Sanitec-Gruppe von BC Partners erworben. Medienberichten zufolge lag der Kaufpreis bei rund 1,5 Milliarden Euro. Die Transaktion wurde teilweise durch die Royal Bank of Scotland als Mandated Lead Arranger finanziert und muss noch von den Kartellbehörden genehmigt werden.

Die KfW hat eine spezielle Umtauschanleihe am japanischen Markt mit einem Volumen von 1,1 Milliarden Euro begeben. Mit der so genannten Uridashi-Emission werden in Japan Privatanlegern Wertpapiere angeboten, die dort ohne Beschränkung registriert und nicht in Yen denominiert sind. Die Anleihe wird 2010 fällig und ist umtauschbar in Namensaktien der Deutschen Post AG. Sie ist die erste, die von einem nicht-japanischen Emittenten in Fremdwährung in Japan angeboten wird.

Trotz wochenlanger Verhandlungen über eine Sanierung von Walter Bau hat der Augsburger Baukonzern vor zwei Tagen Insolvenz beantragt. Das Unternehmen und die 27 Gläubigerbanken konnten sich nicht über eine Fortführung des Geschäfts einigen. Am Ende scheiterte die Sanierung des Betriebs mit insgesamt rund 9000 Beschäftigten dem Vernehmen nach an der ABN Amro Bank, die eine Vielzahl neuer Bedingungen nachgeschoben hatte. (Jörn Poppelbaum)

Nach der Abspaltung von der Bayer AG wurde die Aktie des Chemieriesen Lanxess AG erstmals am 31. Januar an der Frankfurter Börse (Prime Standard) gehandelt. Begleitet wurde die Emission durch die Konsortialführer Deutsche Bank und Morgan Stanley. Die Bayer-Aktionäre erhielten für zehn Bayer-Aktien einen Anteilsschein von Lanxess.

Der angeschlagene Kaufhauskonzern KarstadtQuelle veräußert zum 1. April große Teile seines Logistikgeschäfts. Für 200 Millionen Euro erwarb DHL Solutions, die Logistik-Tochter der Deutschen Post AG, die Sparten Warenhaus- sowie Großgut- und Stückgutlogistik. Die Bereiche kommen zusammen mit rund 3.650 Mitarbeitern auf einen Umsatz von mehr als 500 Millionen Euro. Von der Transaktion ausgenommen ist die Paketlogistik des Warenhauskonzerns. (Jörn Poppelbaum)

Die Marseille-Kliniken AG hat im Dezember zwölf Pflegeeinrichtungen an die General Electric-Töchter GE Commercial Real Estate Germany und GE Commercial Finance Health Care Services Europe verkauft und diese dann für die nächsten 25 Jahre wieder angemietet. Das Volumen der Sale-and-lease-back-Transaktion beläuft sich auf über 100 Millionen Euro. Marseille konzentriert sich damit weiter auf den reinen Betrieb von Kliniken.

Die DIC MSREF, ein Gemeinschaftsunternehmen von DIC Deutsche Immobilien Chancen und Morgan Stanley Real Estate Funds, hat ein Immobilienportfolio der Frankfurter Sparkasse erworben. Die 57 Objekte sind Gebäude mit Geschäftsstellen der Sparkasse in Frankfurt und Umgebung und umfassen etwa 450 Wohnungen und 170 Gewerbeeinheiten. Das Investitionsvolumen beläuft sich auf rund 142 Millionen Euro.

Die Westdeutsche Leasing, eine Tochter der WestLB, hat mehr als 50 Prozent der Deutsche Anlagen-Leasing (DAL) übernommen und hält nunmehr 94 Prozent an der Gesellschaft. Verkäufer waren die Landesbank Rheinland-Pfalz und die Hessische Landesbank (Helaba). Die Transaktion steht noch unter dem Vorbehalt der kartellrechtlichen Freigabe.

Die börsennotierte W.E.T. Automotive Systems AG hat Anfang Dezember die Ruf Automotive Gruppe an die kalifornische Bourns Inc. veräußert. W.E.T. hatte Ruf und deren ungarische Tochter Ruf Automotive Kft. erst 2002 erworben. Während sich W.E.T. als Automobilzulieferer auf die Herstellung von Sitzheizungen konzentriert, ist Ruf auf die Produktion von Sensoren spezialisiert.

Die Württembergische und Badische Versicherung aus Heilbronn soll künftig dem Private Equity Fonds JC Flowers sowie einer der Augur Capital Group nahestehenden Gesellschaft gehören. Die WüBa konnte nach einer Phase der Restrukturierung in diesem Jahr die Rückkehr in die Gewinnzone vermelden. Wenn die Kartell- und Aufsichtsbehörden zustimmen, wäre dies die erste Übernahme eines Versicherungsunternehmens durch ein Private Equity Haus in Deutschland. Im Anschluss an der Vollzug der Transaktion ist ein Squeeze-out geplant.