Private Equity

Nach dem neu gefassten Steuerberatungsgesetz sind Finanzbeteiligungen an Steuerberatungsgesellschaften künftig ausgeschlossen. Ist es der Steuer-Lobby damit gelungen, ihre Kanzleien ‚sauber‘ zu halten? Natürlich nicht. Stattdessen kommt es zu einer Spaltung…

Der finnische Aufzughersteller Kone übernimmt den deutschen Konkurrenten TK Elevator. Die Finanzinvestoren Advent und Cinven erhalten für das Unternehmen fünf Milliarden Euro in bar sowie Kone-Aktien im Wert von 15,2 Milliarden Euro. Die Transaktion impliziert einen Unternehmenswert von 29,4 Milliarden Euro inklusive Schulden. 

Der Düsseldorfer Konsumgüterkonzern Henkel kauft weiter zu, etwa die Premium-Haarpflegemarke Olaplex. Der Angebotspreis liegt bei 2,06 US-Dollar pro Aktie, was einen Gesamttransaktionswert von 1,4 Milliarden US-Dollar ergibt. Das M&A-Team des Dax-Konzerns stemmt damit schon den vierten Deal in diesem Jahr.

Der Münchner Software-Konzern Nemetschek übernimmt den US-Anbieter Heavy Construction Systems Specialists (HCSS). Im Gegenzug steigt der Finanzinvestor Thoma Bravo, der HCSS seit 2021 hält, mit rund 28 Prozent als Minderheitsgesellschafter in das Segment Build & Construct von Nemetschek ein.

Weil Gotshal & Manges baut ihre deutsche Transaktionspraxis weiter aus und holt mit Dr. Florian Dehmel (43) ihren ersten Partner für Arbeitsrecht. Dehmel war zuletzt Counsel bei Latham & Watkins in München. Er soll bei Weil eine eigenständige arbeitsrechtliche Beratung an der Schnittstelle zu Transaktionen aufbauen.

Zum April hat sich Dr. Carsten Böhm Bird & Bird in München als Partner angeschlossen. Der Transaktionsspezialist kommt von McDermott Will & Schulte, wo er zuletzt Equity-Partner war. Mit dem Zugang verstärkt Bird & Bird die Kontakte im Technologie- und Automotive-Sektor.

Der Private-Equity-Investor CVC verkauft eine Minderheitsbeteiligung von 37 Prozent am Verpackungsmaschinenhersteller Syntegon an Apollo. CVC bleibt mit 63 Prozent Mehrheitsgesellschafter. Über den Kaufpreis wurde Stillschweigen vereinbart.

Der Schweizer Pharmadienstleister Lonza verkauft sein Geschäft mit Kapseln und Nahrungsergänzungsmitteln an den US-Finanzinvestor Lone Star Funds. Der Unternehmenswert liegt bei über 2,5 Milliarden Euro. Lonza behält zunächst 40 Prozent der Anteile und erhält beim Closing knapp 1,9 Milliarden Euro.

Die Beteiligungsgesellschaft Auctus Capital Partners hat die Heidersberger-Gruppe übernommen. Verkäuferin war die Mersch Holding, die alle operativen Gesellschaften des Fassadenbau-Unternehmens veräußerte. Für Auctus ist es der zweite Zukauf im Fassadenbau innerhalb von zwei Jahren.

Kirkland & Ellis holt Dr. Sebastian Heim an Bord. Der 44-jährige Gesellschaftsrechtler und M&A-Spezialist kommt als Equity-Partner von Milbank, wo er ein wichtiger Kopf der aufstrebenden Praxis ist. Der genaue Zeitpunkt des Wechsels ist noch nicht bekannt.

Dr. Hans Peter Leube verstärkt ab März das Frankfurter Büro von Simmons & Simmons. Er kommt von Morgan Lewis, wo er vor zweieinhalb Jahren eingestiegen war. Bei Simmons schließt er eine Lücke in Frankfurt und soll als Partner die Corporate- und Private-Equity-Praxis ausbauen. Morgan Lewis setzt derweil weiter auf Wachstum in Frankfurt.